FICO fait preuve de créativité

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Du Wall Street Journal: Fair Isaac Corp., créateur du pointage de crédit FICO largement utilisé, prévoit de déployer un nouveau système de notation au début de 2019 qui tient compte de la façon dont les consommateurs gèrent l'argent dans leurs comptes chèques, d'épargne et du marché monétaire. Il s'agit de l'un des changements les plus importants en matière de rapports de crédit et du système de notation FICO, fondement de la plupart des décisions de crédit à la consommation aux États-Unis depuis les années 1990. Le score UltraFICO, comme on l'appelle, n'est pas destiné à éliminer les candidats. Il vise plutôt à augmenter le nombre d'approbations pour les cartes de crédit, les prêts personnels et les autres dettes en tenant compte de l'historique des transactions en espèces de l'emprunteur, ce qui pourrait indiquer la probabilité de remboursement…. Cela se produit en même temps que le marché du crédit à la consommation semble relativement sain. Le chômage est faible et les soldes des prêts à la consommation - y compris pour les cartes de crédit, les prêts automobiles et les prêts personnels - sont à des niveaux record, et les prêteurs cherchent des moyens de continuer à augmenter le volume des prêts. Avant d'aller plus loin, vous devez comprendre de quoi il s'agit. Les banques vendent une majorité substantielle des prêts à la consommation d'origine, généralement par titrisation. Les investisseurs utilisent beaucoup FICO pour évaluer ces risques. La décision du FICO est donc de permettre aux banques de consentir davantage de prêts à la consommation en y apposant son sceau d'approbation Good Housekeeping afin que les banques puissent les vendre aux investisseurs. Oh, et ils ont testé ce nouveau modèle sophistiqué dans une extension super longue, mais pas terriblement robuste. Il faut donc aussi se demander dans quelle mesure ils l'ont testé. Retour au Journal: Le score UltraFICO fonctionnera comme un attrait en quelque sorte, stimulant probablement de nombreux candidats avec des enregistrements moins qu'idéaux. Si le score FICO traditionnel d'un demandeur est insuffisant, un prêteur peut proposer de faire recalculer le score pour refléter l'activité bancaire…. Les candidats pourront choisir les comptes qu'ils souhaitent voir pris en compte lors du recalcul du score…. La FICO a déclaré qu'environ sept millions de candidats dont les cotes de crédit étaient faibles en raison de leur faible historique d'emprunt verraient probablement leurs cotes s'améliorer dans le nouveau système. Par ailleurs, quelque 26 millions d'emprunteurs de subprimes se retrouveront avec des scores de crédit plus élevés, a déclaré FICO, avec près de quatre millions enregistrant une augmentation d'au moins 20 points. Les consommateurs avec un solde moyen d'au moins 400 $ qui n'ont pas de découvert au cours des trois mois précédents recevraient probablement un coup de pouce, a déclaré FICO. 400 $ et pas de découvert en trois mois ??? Donc, la cible est les personnes au niveau ou à peine supérieur au niveau du chèque de paie au chèque de paie. Aidez moi. Et aidez-les. Navigation après Esprit curieux Pour moi, les cotes de crédit sociales et financières signifient abandonner davantage son identité et son autodétermination à certains «groupes» vaguement définis et capricieux. Ces citations effrayantes ne reflètent pas tout à fait la répulsion que je ressens tout au long du processus. Trop de lumière existentielle au collège, je suppose. À l'époque, je devais faire attention aux entreprises qui sondaient ma courbe de demande. Ensuite, ils sont devenus plus sophistiqués avec toutes les valeurs économiques ajoutées (ou soustraites!) Tandis que les gens ont été repensés. Les nouveaux enfants sont arrivés pour montrer comment amener les gens à fabriquer eux-mêmes le produit et pour faire du bénévolat tout le travail et le don d'informations sur le réseau. En fin de compte, je serai chanceux de conserver zéro surplus du consommateur. Quelque part, quelqu'un combine les scores pour développer des moyens de monétiser davantage le déficit des consommateurs. Oh joie. skippy Existential Lit in college ” Ouais, une bonne vieille éducation à la demande semble avoir fait un Temple Grandin sur cette inquiétude administrative inquiétante. ChristopherJ Oui, EM et Skip. Je pense que le chinois y jette un peu plus; ce nouvel UntraFico n'est qu'une méthode améliorée pour aider les banques à discriminer encore plus qu'elles ne le font déjà. btw la prochaine fois que vous achetez quelque chose en ligne, faites-le depuis un endroit où vous ne l'avez pas encore fait. Ces IA en savent énormément sur votre téléphone et vos autres méthodes de connexion en ligne ... ce que vous avez fait dans le passé et ce qu'elles savent sur vous leur donne un aperçu parfait de votre courbe de demande et du montant que vous êtes prêt à payer. C'est pourquoi ils préfèrent que vous vous connectiez avant d'afficher les prix… Économise des tas chaque fois que j'achète quelque chose - même eBay le fait La discrimination par les prix devrait être illégale Jonathan Holland Becnel Alex Clive Pas vraiment. Les prêteurs individuels ajoutent leur propre tolérance au risque et leurs propres connaissances des clients au FICO de base pour essayer d'obtenir un peu plus de tarification au risque que la concurrence. Mais FICO est toujours la fondation, certainement au Royaume-Uni. Et pour les nouveaux utilisateurs de la marque, tout ce que vous avez à faire est le FICO, vous n'avez aucune connaissance particulière de la façon dont un client va gérer son compte parce que vous ne lui avez pas (encore) fourni un compte à gérer. Je ne peux pas parler pour la Russie, ce serait un marché et une configuration entièrement différents. Ironiquement, tout ce FICO merdique est une conséquence involontaire de l'industrie et des difficultés réglementaires essayant d'attirer plus d'emprunteurs dans les services d'appel d'offres des soi-disant prêteurs traditionnels, plutôt que de les laisser sans autre option que d'utiliser des prêts sur salaire ou d'encaisser des chèques. Une fois que vous êtes tombé du bout de la falaise principale (généralement entre 600 et 700 FICO, selon le prêteur), les prêteurs se sont plaints de la granularité insuffisante du FICO subprime pour essayer de dire qui est actuellement sous -prime mais pourrait être un potentiel pour passer à la phase supérieure (comme ils ont vécu, disons, un divorce, ont saccagé leur crédit, mais ont un bon revenu et se remettent sur pied, financièrement) par rapport à qui est un non- hoper (uniquement des revenus de sécurité sociale ou des revenus très irréguliers et de grosses dépenses fixes). Mais le problème est que tout cela suppose que la vie des gens est bien linéaire et prévisible. Un balayage médical co-payant, les frais d'entretien de la maison, les réparations automobiles, un impôt si vous êtes un travailleur indépendant, une dépense familiale si un parent âgé tombe malade - ceux-ci peuvent sortir de nulle part pour n'importe qui et votre situation s'améliore. révélé pour le fantôme précaire qu'il a toujours été. Même en supposant que quelqu'un est actuellement à risque, mais potentiellement en mesure de se présenter à nouveau sous les feux de la rampe, il est supposé qu'il ne subit pas soudainement un nouveau fardeau de la dette. L'abordabilité fondamentale sera toujours un facteur plus important que certains calculs de trésorerie nette nette mensuelle ». Reconstruire la solvabilité, c'est se donner un coussin financier (accumuler des économies équivalant à des dépenses de 6 mois, réduire votre équipement, par exemple en remboursant un prêt automobile, puis en gardant la voiture pour ne vous soucier que de l'entretien et du carburant, ce qui représente des coûts variables pour un degré plutôt qu'un paiement de prêt que vous devez effectuer à temps, arrêtant tous les paiements d'ordures qui se développent comme des renversements lorsque vous ne faites pas attention, tels que les abonnements par câble à câble et les services de films, le cycle de mise à niveau de téléphone mobile sans fin que vous ne faites pas '' t savoir comment vous en êtes arrivé, les frais indésirables et les assurances qui semblent sortir de nulle part), pas de jouer à un jeu de nombres stupide avec votre score FICO. En raison de l'heure, je ne suis pas entré dans la raison pour laquelle son utilisation a été promue, mais il s'agit de créer des titrisations de prêts à la consommation négociables. Voir ce résumé d'un article du professeur Amar Bhide, certes écrit en econspeak: Pourquoi la titrisation de prêts hypothécaires résidentiels, de cartes de crédit, de prêts automobiles et d'autres dettes de consommation aux États-Unis dépasse-t-elle la titrisation de ces dettes en Europe de plusieurs billions de dollars? L'auteur souligne que les problèmes de citron n'arrêtent pas la vente de voitures d'occasion mais empêchent le fonctionnement d'un marché dans lequel les acheteurs font des offres à vue pour les voitures d'occasion proposées par des vendeurs inconnus. Les acheteurs préfèrent savoir qui est le vendeur et tester les véhicules. De même, jusque dans les années 80, les créanciers étaient disposés à renoncer aux informations qu'ils pouvaient obtenir dans les transactions privées pour obtenir la négociabilité, principalement dans le cas d'obligations émises par des gouvernements ou quelques sociétés de premier ordre. La politique du gouvernement américain a encouragé la titrisation de billions de dollars de prêts accordés à des millions d'emprunteurs. Les règles américaines - plutôt que les nouvelles technologies financières ou informatiques - ont fortement encouragé les créateurs d'hypothèques et d'autres prêts à la consommation à s'appuyer sur les notes de crédit (communément appelées notes FICO) produites par les bureaux de crédit. Et la dépendance à l'égard des scores que les créateurs de prêts utilisent mais ne produisent pas aide à surmonter les problèmes d'asymétrie d'information qui, autrement, limiteraient la titrisation. L'argument renverse la préoccupation habituelle concernant la titrisation: le transfert des risques aux investisseurs devrait normalement décourager le filtrage minutieux des emprunteurs, mais l'analyse de l'auteur suggère que le filtrage formel basé sur FICO permet effectivement le transfert de risque en réduisant les problèmes d'asymétrie de l'information. De plus, si limiter le filtrage réduit les coûts initiaux des prêts, il augmente également les prêts accordés aux emprunteurs non solvables. Et parce que l'augmentation des prêts accordés aux mauvais emprunteurs fait augmenter les taux que les bons emprunteurs doivent payer (pour compenser les investisseurs pour des défauts de paiement plus élevés), les règles américaines qui sacrifient les informations pour des marchés plus complets »peuvent être une mauvaise affaire. Ma récapitulation d'un article plus convivial pour les profanes que Bhide a écrit (intégré dans le message) Bhide décrit les conséquences des régulateurs bancaires, ainsi que de Fannie et Freddie, encourageant l'utilisation des scores FICO, par opposition à d'autres formes d'analyse dures et souples que les banques utilisaient traditionnellement pour accorder des prêts à la consommation. Non seulement vous avez la perte d'informations qui aideraient à réduire les pertes sur prêts (connaissance locale de la façon dont les perspectives pour son employeur et l'économie locale), mais plus d'homogénéité des approches, ce qui crée la possibilité pour tout le monde de reproduire les mêmes erreurs, comme supposer une la baisse nationale des prix des logements était impossible. Et comme il l'explique, l'un des gros coûts a été la mort imminente des prêts aux petites entreprises, lorsque les petites entreprises sont les moteurs de la croissance de l'emploi. Cela mérite d'être répété: Bhide décrit les conséquences des régulateurs bancaires, ainsi que de Fannie et Freddie, encourageant l'utilisation des scores FICO, par opposition à d'autres formes d'analyse dures et souples que les banques utilisaient traditionnellement pour accorder des prêts à la consommation. Non seulement vous avez la perte d'informations qui aideraient à réduire les pertes sur prêts (connaissance locale de la façon dont les perspectives pour son employeur et l'économie locale), mais plus d'homogénéité des approches, ce qui crée la possibilité pour tout le monde de reproduire les mêmes erreurs, comme supposer une la baisse nationale des prix des logements était impossible. Et comme il l'explique, l'un des gros coûts a été la mort imminente des prêts aux petites entreprises, lorsque les petites entreprises sont les moteurs de la croissance de l'emploi. Et, j'ajouterai, la perte de milliers de petites banques locales aux États-Unis depuis 1990, où les connaissances locales étaient solides et la souscription traditionnelle était soigneusement pratiquée, en particulier pour les prêts aux petites entreprises. Larry Dogstar Est-ce que le fait que je n'ai pas effectué de paiement de prêt étudiant en 6 ans aura toujours une incidence négative sur mon crédit? Un bon moyen d'essayer de vivre en dehors du système de crédit est de déménager dans une petite ville. Beaucoup d'opportunités commerciales et hors-livres. Lorsque vous supprimez l'anonymisation des grandes villes, les gens commencent à devenir des gens et semblent plus disposés à tendre la main pour vous aider. De la même manière, vous ne vous en sortez pas en étant un trou dans votre comportement au jour le jour. Les grandes villes sont des grandes entreprises ». Les petites villes se penchent davantage vers nous trouverons quelque chose ». perpetualWAR jefemt Réalités des petites villes… Une autre réalité avec la titrisation des dettes est qu'il n'y a pas un seul porteur de billets avec qui négocier ou négocier - qu'il s'agisse de retards de paiement ou de l'autre extrémité - acheter le billet à escompte, négocier une réécriture. Banque locale d'une petite ville, prêts internes - assez old-school, mais elle a certains avantages. Pensez que c'est une vie merveilleuse »lorsque Jimmy Stewart explique les services bancaires locaux à la populace pendant la course à la banque. Dans le cas d'un problème de défaut / prêt, la petite banque de la ville le mange et le résout localement - dans la titrisation, tout le collectif que nous mangeons, y compris le compte de retraite de la chère tante Minnie - d'où la rationalisation selon laquelle le collectif `` nous '' doit renflouer le «prêteur» - qui en réalité a disparu depuis longtemps, a fait sa pâte sur la transaction, peut-être le service. Trois cartes Monty. Clive Q: Est-ce que le fait que je n'ai pas effectué de paiement de prêt étudiant en 6 ans affectera toujours négativement mon crédit? » A de Clive: Oui. Malheureusement. Ce n'est pas aussi mauvais qu'un défaut (et il n'y a pas de concept dans les prêts étudiants comme un paiement manqué / en retard »). Mais cela vous coûte probablement entre 10 et 50 points FICO car a) cela montre que vous avez un revenu qui n'est pas à un niveau où le prêt étudiant obtient un solde dégressif et le temps que cela dure est un bon indicateur pour votre éventuel gain potentiel et b) la présence d'un prêt étudiant signifie dans tout plan de faillite ou de gestion de la dette que tous les autres créanciers sont automatiquement contournés d'un cran car ils sont plus faibles dans l'ordre hiérarchique que le prêt étudiant, donc même si vous avoir des actifs et des revenus réalisables, le prêt solide obtient le premier refus sur ces derniers (évidemment une fois que vos revenus dépassent le seuil de remboursement). Cela ne permet pas non plus à un prêteur potentiel de voir à quel point vous êtes cohérent - ou irrégulier - à respecter un calendrier de remboursement, donc vous n'obtenez pas de points FICO potentiels pour être le meilleur garçon (ou fille) de la classe ». Oui, ça pue. Bien pour toi, Dogstar. Le prêt étudiant est le tueur car il vous suivra toute votre vie et peut-être après la mort. J'ai des enfants qui ont emprunté et qui n'ont pas suivi mon conseil, alors voilà. Oui, vous pouvez échapper à vos créanciers, mais vous devez déplacer les villes, changer votre téléphone, votre banque, ne jamais contacter le gouvernement, etc. - devenez invisible, pratiquement hors ligne et hors réseau. Vous pouvez le faire dans une petite ville et, en Australie, si vous pouvez éviter de contacter vos prêteurs pendant 7 ans, le temps presse pour qu'ils vous poursuivent pour ne pas avoir remboursé les prêts. Habituellement, le prêteur délaisse les prêts non performants aux agents de recouvrement pour des cents en dollars et ces sociétés, qui sont très habiles à vous trouver, rechercheront le montant total et les intérêts. Cependant, si la dette est étudiante, vous devez déplacer les pays. C'est la même chose ici en Australie. J'ai obtenu mon diplôme d'économie pour pratiquement rien, sauf les frais des syndicats étudiants (début des années 80). Et puis un idiot a suggéré que, comme un diplôme d'études collégiales conférait une certaine augmentation de revenu aux diplômés, le nouveau principe de «l'utilisateur payeur» devrait s'appliquer. (Ce nouvel écono parle - fournisseur d'acheteurs, privatisation, nouvelles et meilleures façons de faire les choses. Beaucoup d'entre nous sont tombés sous le charme…) Maintenant, l'idée même qu'il y a un énorme élément de bien public associé à une population instruite; bien que le lien est à peu près perdu dans l'histoire Michael Olenick Les rapports de crédit ont une histoire détraquée. Cela a commencé avec le fanatique religieux Lewis Tappan et sa bande de corps occupés qui jalonnaient secrètement des maisons closes et des maisons de jeu à New York au début des années 1800. Les frères Tappan ont gagné leur argent avec un magasin. À leur crédit, ils sont passés de putes ferventes à l'esclavage avec ferveur et sont devenus des abolitionnistes violents. Cela ne convenait pas à leurs clients du sud (et à beaucoup de clients du nord) qui avaient organisé un boycott. En réponse, ils ont commencé à vendre à crédit, ce qui était en contradiction avec leur origine religieuse mais le moindre de deux maux. Une récession a provoqué la faillite de nombreux clients et la faillite des frères Tappan. Ils ont commencé à se reconstruire mais avaient encore besoin de crédits. Ils savaient, d'après leurs travaux antérieurs, que certains clients étaient plus susceptibles de payer que d'autres. Comment les trier? Ils sont retournés à leurs racines bien remplies et ont enrôlé une série nationale de journalistes »- essentiellement, des espions - qui enverraient des rapports sur des personnes et des entreprises qui touchaient à la moralité autant qu'autre chose; le modèle chinois. L'un de leurs premiers reporters était Abe Lincoln, alors qu'il était toujours avocat. Ce système construit de plus en plus grand. Tappan a vendu l'entreprise à son manager, Benjamin Douglas, qui était un Southener pro-esclavagiste; l'argent a gagné sur leur opposition à l'esclavage. Douglas a finalement remis l'entreprise à son gendre, Robert Graham Dun. Dun avait publié un rapport sur l'utilisation des statistiques plutôt que de la morale pour prendre des décisions de crédit. Après avoir défendu et perdu un tas de poursuites en diffamation, Dun a fusionné l'entreprise avec son plus grand concurrent dirigé par John Bradstreet, qui avait un système moins sujet aux poursuites en diffamation. La société a été renommée Dun & Bradstreet. Donc, vous ne l'imaginez pas: la genèse de l'information sur le crédit est vraiment un corps moralisateur hypocrite. JW OK, s'il vous plaît, ne vous fâchez pas, mais un petit recul ici: que se passe-t-il s'il s'agit d'une initiative anti-itinérance? Le problème est que FICO est largement utilisé à mauvais escient par les propriétaires pour filtrer les locataires, de sorte que les personnes sont sans abri par FICO. Si FICO se vide de sens, cela aiderait-il ces personnes? Clive Malheureusement, c'est comme essayer d'interdire les jours de pluie. Depuis le moyen-âge, la société a eu un besoin inévitable d'identifier qui est un bon risque pour le crédit et qui ne l'est pas. Lettres de crédit, références, introductions »(il suffit de lire à peu près n'importe quel roman historique et celles-ci surgiront, parfois fortuitement, parfois elles sont essentielles à l'intrigue) ne sont que quelques-uns des équivalents pré-FICO FICO et je ne peux pas dire que Je trouve que c'est une meilleure solution. Si vous avez le concept d'accorder du crédit, vous avez un dossier de la performance de l'emprunteur. Même si vous n'agrégez pas diverses sources d'information en un score théorique », ce sont toujours des questions de dossier public (montants d'hypothèque dans le bureau des dossiers du comté par rapport aux titres, jugements par défaut des procédures judiciaires, faillites, divorces - personne ne pourrait ou devrait suggérer que ces questions soient scellées de manière routinière). Ce que vous décrivez efficacement, c'est de meilleurs contrôles sur qui peut collecter les notes de crédit et sur la façon dont elles devraient être disponibles en termes de concept, vos propres données personnelles. Plus comment ils doivent être utilisés - ou non utilisés. Personnellement, je pense qu'il est scandaleux qu'un FICO soit utilisé dans le cadre d'une embauche. En ce qui concerne le logement, vous pourriez légiférer que toute personne possédant plus de 5 logements doit en mettre trois à disposition au prix du marché, l'un doit être stabilisé, le loyer et l'autre doit être un loyer social ou contrôlé, et interdire l'utilisation. de notation de crédit pour évaluer qui loue l'actif pour les deux derniers. De cette façon, il y a toujours un pourcentage du stock de logements nécessairement fixe disponible quel que soit votre FICO. Ou, horreur des horreurs, l'État pourrait construire des logements sociaux de haute qualité et les proposer à des loyers contrôlés à tous ceux qui en ont besoin (disons sur moins de 150% du seuil de pauvreté fédéral). Mais c'est du socialisme, n'est-ce pas? Ce que nous pouvons mettre dans le pas ici, nous ne le faisons pas » JW Clive, merci pour votre réponse réfléchie. Je suis d'accord avec tous vos points, mais mon point est que FICO n'a jamais été conçu pour être utilisé pour la location et des études ont montré qu'il ne fait pas un bon travail pour prédire le risque de non-paiement / retard de paiement du loyer. En particulier, une personne peut avoir une dette impayée importante à faible taux d'intérêt avec peu d'impact sur sa capacité de payer un loyer. Les propriétaires utilisent FICO car il n'y a rien d'autre. Pourquoi il n'y a rien d'autre, je ne sais pas. Mais la prise en compte de l'historique des découverts pourrait se rapprocher de la mesure du risque de non-paiement du loyer ou de retard. En réalité, nous avons besoin d'une note distincte pour les locataires avec une assurance que les meilleurs scores peuvent acheter pour compenser leur risque, avec l'aide du gouvernement pour payer cette assurance. Je ne pense pas que les propriétaires devraient supporter ce risque. En fait, en ce moment, les propriétaires courent le risque d'un manque d'un bon système d'enregistrement de la délinquance des loyers et des mauvais acteurs. Il est trop facile pour une personne ayant de bons antécédents de crédit de simuler tout le reste, comme des références.